समर्थन और प्रतिरोध
समर्थन / पुनर्वित्त स्तर और व्यक्तिगत पद - पाठ 3
समर्थन और प्रतिरोध ऐसे उपकरण हैं जिनका उपयोग तकनीकी विश्लेषकों द्वारा रुझानों की पहचान करने और उनका पालन करने के लिए किया जाता है, जहां समर्थन और प्रतिरोध के क्षेत्रों को इंगित करने के लिए चार्ट पर क्षैतिज रेखाएं खींची जाती हैं।
प्रत्येक दिन की गणना करने पर, समर्थन, प्रतिरोध और दैनिक धुरी बिंदु आपके द्वारा चुनी गई समय अवधि, या आपके समर्थन और प्रतिरोध द्वारा पसंद की जाने वाली सेटिंग्स के आधार पर चार्ट पर नहीं बदलते हैं। वे वर्तमान मूल्य में समायोजित नहीं होते हैं, लेकिन वे निरंतर और निरपेक्ष रहते हैं। वे दिए गए दिन मुद्रा जोड़े और अन्य प्रतिभूतियों के लिए तेजी और मंदी की स्थिति की पहचान करने का सबसे सुरक्षित तरीका प्रदान करते हैं।
यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि जबकि समर्थन और प्रतिरोध स्तर ज्यादातर प्रत्येक व्यापारी के व्यक्तिपरक प्लेसमेंट पर निर्भर करते हैं जो संभावित ब्रेकआउट बिंदुओं की पहचान करने में सहायता करेगा, धुरी बिंदुओं की पहचान समग्र मूल्य रुझानों के महत्वपूर्ण स्तरों को प्राप्त करने के लिए विशिष्ट गणनाओं के आधार पर की जाती है।
हमारे चार्ट पर इन विभिन्न लाइनों और बिंदुओं की गणना के लिए अलग-अलग संस्करण हैं और वे स्वचालित रूप से प्रमुख चार्टिंग पैकेज पर चुने जा सकते हैं जो ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म पैकेज के हिस्से के रूप में आते हैं। आमतौर पर वहाँ हैं: मानक, केमरिला और फाइबोनैचि समर्थन और प्रतिरोध गणना। अधिकांश व्यापारी मानक माप के आधार पर व्यापारिक निर्णय लेने का चयन करते हैं। मानक के रूप में, चार्ट पर अक्सर समर्थन और प्रतिरोध के तीन स्तर खींचे जाते हैं: S1, S2 और S3 और R1, R2 और R3।
समर्थन, प्रतिरोध और दैनिक धुरी बिंदु मैट्रिक्स पर पहुंचने के लिए गणितीय गणना काफी सरल हैं। आपने देखा होगा कि, यदि आप उन्हें अपने ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म पर प्रदर्शित होने के लिए चुनते हैं, तो वे स्वचालित रूप से प्रत्येक दिन पुनर्गणना और फिर से मिल जाएंगे, तुरंत जब "न्यूयॉर्क" दोपहर का सत्र बंद हो जाता है, तो ट्रेडिंग दिवस के अंत को दर्शाता है। हम "एशियाई बाजार" के उद्घाटन के साथ एक नए व्यापारिक दिन में आते हैं। स्तरों की गणना वर्तमान दिन के लिए नई गणनाओं में आने के लिए पिछले दिन के समर्थन और प्रतिरोध उच्च, निम्न और करीबी द्वारा की जाती है। आप अपनी गणना करने के लिए उपलब्ध कई कैलकुलेटरों में से एक का भी उपयोग कर सकते हैं।
व्यापारी विभिन्न तरीकों से समर्थन और प्रतिरोध का उपयोग करते हैं; कई लोग उन प्रमुख क्षेत्रों को समर्थन और प्रतिरोध निर्धारित करने के लिए उपयोग करते हैं जिन पर उनके स्टॉप को रखना है, या लाभ सीमा के आदेश लेना है। एक बार इन प्रमुख स्तरों के माध्यम से मूल्य टूटने पर कई ट्रेडों में प्रवेश करेंगे। उदाहरण के लिए, यदि बाजार मूल्य R1 से ऊपर है, तो सुरक्षा / मुद्रा जोड़ी को तेज माना जाता है, इसके विपरीत यदि बाजार मूल्य S1 से नीचे है, तो इसे मंदी माना जाता है।
ट्रेडिंग में सफलता को एक महत्वपूर्ण क्षण माना जाता है क्योंकि इसमें अस्थिरता में तेजी से वृद्धि होती है।
एक चार्ट चार्ट पर एक स्तर या क्षेत्र है जो वर्तमान मूल्य से नीचे है, जहां ब्याज खरीदना बिक्री के दबाव और मूल्य में वृद्धि से अधिक है। जबकि, प्रतिरोध मौजूदा मूल्य से ऊपर के चार्ट पर एक स्तर है, जहां बिक्री दबाव क्रय दबाव से अधिक हो गया और मूल्य में गिरावट आई।
यह उल्लेख करना महत्वपूर्ण है कि उन रेखाओं में प्रवेश किया जा सकता है और एक बार जब वे टूट जाते हैं, तो भूमिकाओं को उलट दिया जा सकता है, जो आमतौर पर तब होता है जब प्रवृत्ति बदल रही है और समर्थन लाइन को तोड़ना एक प्रतिरोध के रूप में कार्य कर सकता है, और इसके विपरीत।
व्यापारियों को यह कहने का शौक है कि मूल्य अचानक नहीं चलते हैं, उदाहरण के लिए, एमएसीडी ओवरलैप पर चलती औसत और इसलिए प्रवृत्ति तेजी से मंदी में बदल जाती है। या यदि स्टोकेस्टिक लाइनें पार करती हैं, या यदि आरएसआई ओवरसोल्ड स्थितियों में प्रवेश करती है। तकनीकी संकेतक पिछड़ जाते हैं, वे कभी नेतृत्व नहीं करते हैं, वे अतीत को प्रकट करते हैं, और वे संभवतः भविष्य की भविष्यवाणी नहीं कर सकते। हालांकि, जो निर्विवाद है वह यह है कि कीमत तकनीकी रूप से समर्थन और प्रतिरोध स्तरों पर प्रतिक्रिया करती है, क्योंकि यह वह जगह है जहां कई आदेश हैं; खरीद, बिक्री, बंद करो और लाभ सीमा के आदेश ले, क्लस्टर किया जाएगा। यह वह जगह है जहां कई बाजार निर्माता और ऑपरेटर लाभ के लिए शिकार करेंगे और इसलिए यह वह जगह है जहां मूल्य कार्रवाई भी सबसे नियमित रूप से हो सकती है।
दैनिक धुरी अंक की गणना
मानक दैनिक धुरी बिंदु स्तर की गणना करने के लिए स्वीकृत विधि पिछले दिनों के व्यापारिक सत्रों के निम्न, उच्च और करीबी को लेना है और फिर एक स्तर प्रदान करने के लिए इन तीन मैट्रिक्स का उपयोग करना है, जिससे अन्य सभी गणनाएं की जाएंगी। समर्थन और प्रतिरोध के तीन स्तरों को निर्धारित करने के लिए, अंकगणित की सरल विधि को अपनाया जाता है।
- धुरी बिंदु (पीपी) = (उच्च + निम्न + बंद) / 3
- पहला प्रतिरोध (R1) = (2xxPP) -कम
- पहला समर्थन (S1) = (2xPP) -उच्च
- दूसरा प्रतिरोध (R2) = पीपी + (उच्च - निम्न)
- दूसरा समर्थन (S2) = पीपी - (उच्च - निम्न)
- तीसरा प्रतिरोध (R3) = उच्च + 2 x (पीपी-कम)
धुरी बिंदु, समर्थन और प्रतिरोध स्तर के साथ-साथ एक उपयोगी उपकरण है जो व्यापारी को दिन के बाद एक ही गलतियों से बचने की अनुमति देता है, इस प्रकार समर्थन और प्रतिरोध पहले से स्थापित जोखिम प्रबंधन के आधार पर व्यापार हानि को व्यापारिक खाते के एक छोटे प्रतिशत तक सीमित कर देता है। इसके अलावा, धुरी बिंदुओं का उपयोग यह निर्धारित करने के तरीके को सरल करता है कि क्या किसी विशेष मुद्रा जोड़ी के लिए बाजार एक सीमा में है, या यदि यह चल रहा है, तो क्या यह तेजी या मंदी की दिशा है, जो कि अधिक सूचित व्यापारिक निर्णयों की ओर जाता है।
समर्थन और प्रतिरोध उलट
कई व्यापारी जो तकनीकी विश्लेषण का समर्थन और प्रतिरोध समर्थन और प्रतिरोध उपयोग करते हैं, वे वाक्यांशों को सुनते हैं जो सुझाव देते हैं कि “टूटे समर्थन स्तर प्रतिरोध का एक भविष्य क्षेत्र बन जाएगा” या “पिछले स्तर का प्रतिरोध एक समर्थन बन जाएगा।” शुरुआती व्यापारियों के लिए, इस ध्वनि की तरह वाक्यांश, जैसे वे किसी अन्य भाषा में बोले जाते हैं, और यहां तक कि कई अनुभवी व्यापारी इस पेचीदा भूमिका को पूरी तरह से समझते या सराहना नहीं करते हैं। यह लेख समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के महत्व पर प्रकाश डालने का प्रयास करेगा और यह स्पष्ट करेगा कि व्यापारियों को विशेष भूमिका क्यों करनी चाहिए जब वे भूमिकाएं उलटते हैं।
मूल बातें
समर्थन और प्रतिरोध के बीच भूमिका को उलट समझने के लिए, आपको पहले इन महत्वपूर्ण अवधारणाओं की बुनियादी समझ होनी चाहिए। समर्थन और प्रतिरोध तकनीकी व्यापारियों द्वारा उपयोग किए जाने वाले शब्द हैं जो विशिष्ट मूल्य स्तरों को संदर्भित करते हैं जिन्होंने व्यापारियों को एक निश्चित दिशा में अंतर्निहित परिसंपत्ति की कीमत को धक्का देने से रोका है।
उदाहरण के लिए, मान लें कि एबीसी स्टॉक ने पिछले कुछ महीनों में कई बार आरोही ट्रेंडलाइन से नीचे गिरने का प्रयास किया है, लेकिन हालांकि कीमत कई बार इस रेखा के करीब पहुंच जाती है, लेकिन यह इसके नीचे जाने में विफल रहता है। इस मामले में, ट्रेंडलाइन को एक समर्थन स्तर के रूप में जाना जाता है क्योंकि यह एक मूल्य स्तर से मेल खाती है जहां अधिकांश निवेशक परिसंपत्ति खरीदने में सहज महसूस करते हैं, जिससे बाजार में कीमतों में भारी गिरावट आने से बचती है। दूसरी ओर, व्यापारी यह बताने के लिए प्रतिरोध का उपयोग करते हैं कि किसी परिसंपत्ति की कीमत को दिए गए मूल्य स्तर से ऊपर जाने में कठिनाई होती है, जो तब परिसंपत्ति की कीमत में गिरावट के लिए मजबूर करती है।
समर्थन और प्रतिरोध के बारे में सबसे दिलचस्प घटनाओं में से एक तब होता है जब अंतर्निहित परिसंपत्ति की कीमत अंततः एक पहचान समर्थन या प्रतिरोध स्तर से बाहर तोड़ने और जाने में सक्षम होती है। जब ऐसा होता है, तो पिछले स्तर के समर्थन को अपनी भूमिका बदलने और अल्पकालिक प्रतिरोध का एक नया क्षेत्र बनने के लिए यह असामान्य नहीं है। जैसा कि आप नीचे दिए गए चार्ट से देख सकते हैं, बिंदीदार रेखा उस मूल्य का प्रतिनिधित्व करती है जो बिंदु 1 और 2 पर मूल्य आंदोलन को फैलाने में सक्षम था, लेकिन यह समर्थन प्रतिरोध में बदल जाता है, जैसे ही कीमत 3 से नीचे आती है, जैसा कि अंक 3 और 4 द्वारा चित्रित किया गया है ।
इस प्रक्रिया के विपरीत तब होता है जब मूल्य प्रतिरोध से ऊपर टूट जाता है। जैसा कि आप नीचे दिए गए आंकड़े में देख सकते हैं, अंक 1 और 2 मूल्य अवरोधों के रूप में शुरू होते हैं, लेकिन एक बार बैल बिंदीदार रेखा से ऊपर की कीमत को धक्का देने में सक्षम होते हैं, यह समर्थन का एक क्षेत्र बन जाता है (अंक 3 और 4 द्वारा सचित्र)।
यह वास्तव में होता है?
समर्थन और प्रतिरोध की बदलती भूमिकाओं के बारे में जानने वाले कई व्यापारी अक्सर बहुत संदेह करते हैं और विश्वास नहीं करते कि सैद्धांतिक आंकड़ों में दिखाई गई अवधारणाएं वास्तव में होती हैं। हालांकि, रिवर्सल वास्तव में अक्सर होते हैं, यहां तक कि स्टॉक मार्केट में सबसे बड़े नामों के चार्ट पर भी जैसे एक्सॉनमोबिल, वॉलमार्ट और यहां तक कि डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज (डीजेआईए)।
आइए कुछ वास्तविक उदाहरण देखें जो कई साल पहले बाजारों में हुए थे। जैसा कि आप नीचे दिए गए आंकड़े में देख सकते हैं, बैल 2006 के पहले कई महीनों के लिए ट्रेंडलाइन के नीचे डीजेआईए को फिसलने से रोकने में सक्षम थे, लेकिन यह रैली निर्णायक समय पर आई, जब सूचकांक मई के ट्रेंडलाइन के समर्थन में नीचे बंद हुआ 17, 2006. ट्रेंडलाइन के नीचे के ब्रेक का उपयोग व्यापारियों द्वारा यह सुझाव देने के लिए किया गया था कि वे उम्मीद कर सकते हैं कि पूर्व समर्थन प्रतिरोध का एक क्षेत्र बन सकता है यदि बैल फिर से उच्च मूल्य पर धक्का देकर प्रतिक्रिया करते हैं। जैसा कि आप देख सकते हैं, टूटी हुई ट्रेंडलाइन प्रतिरोध का एक क्षेत्र बन गई और एक प्रमुख कारक था जिसके कारण अगले महीनों में 5% की गिरावट आई।
रोल रिवर्सल घटना का एक और दिलचस्प उदाहरण नीचे दिए गए आंकड़े में तेल विशाल एक्सॉन-मोबिल (एक्सओएम) के चार्ट पर देखा जा सकता है। ध्यान दें कि 2005-2006 के दौरान $ 65 के स्तर ने शेयर की कीमत को दो अलग-अलग मौकों पर अधिक बढ़ने से कैसे रोका। पूर्व $ 65 प्रतिरोध $ 65 लाइन के ऊपर ब्रेक के बाद समर्थन बन जाता है जो जुलाई 2006 के मध्य में हुआ था। इस मामले में, तकनीकी व्यापारी इस स्टॉक पर एक स्थिर दृष्टिकोण बनाए रखेंगे, जब तक कि वे XOM $ 65 के नए समर्थन से नीचे नहीं आते, जिस स्थिति में वे फिर से प्रतिरोध का क्षेत्र बनने के लिए पूर्व समर्थन के लिए देखेंगे।
वॉल-मार्ट इंक (के अंतिम उदाहरण WMT क्योंकि इन दो चार्ट उदाहरण देकर स्पष्ट करना है कि एक समर्थन / प्रतिरोध स्तर शेयर बाजार पर सबसे उच्च पीछा कंपनियों में से कुछ पर अपनी भूमिका बदल सकते हैं), XOM चार्ट के समान है। नीचे दिए गए उदाहरण में, आप देख सकते हैं कि $ 51 के स्तर ने भालुओं को 2004 के अधिकांश समय में वॉलमार्ट के शेयरों की कीमत को कम करने से रोक दिया था, लेकिन 2005 के प्रारंभ में भालू ने इसके नीचे के शेयरों को भेजने के बाद जल्दी से प्रतिरोध का प्रतिरोध किया। कई तकनीकी व्यापारियों ने जारी रखा 2006 के बहुमत के लिए शेयरों की कीमत 51 डॉलर के स्तर के करीब पहुंचने पर वॉलमार्ट पर पूरा ध्यान देना क्योंकि यह स्तर एक प्रभावशाली कारक साबित हुआ है जो वॉलमार्ट के शेयर की कीमत की दीर्घकालिक दिशा को प्रभावित करता है।
तल – रेखा
कई तकनीकी या अन्य अल्पकालिक व्यापारी अपने कैरियर में शुरुआती समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के बारे में सीखते हैं। फिर भी, इनमें से कुछ व्यापारी पूरी तरह से पेचीदा भूमिका को पूरी तरह से नहीं सीखते या समझते हैं, जो एक बार होने वाली परिसंपत्ति की कीमत इन महत्वपूर्ण स्तरों में से एक से आगे निकल जाती है। पलटवार करने वाली भूमिकाओं की अवधारणा में आलोचकों की अपनी हिस्सेदारी है, जो यह नहीं मानते कि यह अवधारणा वास्तविक दुनिया में खुद को प्रस्तुत करती है, लेकिन जैसा कि ऊपर दिखाया गया है, यह घटना शेयर बाजार के कुछ सबसे प्रसिद्ध नामों के चार्ट पर पाई जा सकती है। ।
समर्थन और प्रतिरोध स्तर - उनका उपयोग कैसे करें
समर्थन और प्रतिरोध नामक स्तर मूल्य चार्ट पर बहुत उपयोगी लाइनें हैं। मूल्य ब्रेकआउट की संभावना का निर्धारण करते समय वे बहुत मदद करते हैं और प्रवृत्ति उलट। बहुत सारे व्यापारी इस उपकरण पर भरोसा कर रहे हैं। आपको पता होना चाहिए कि वे क्या हैं और उनका उपयोग कैसे ठीक से करना है।
समर्थन और प्रतिरोध स्तरों की मूल बातें
विभिन्न चार्ट प्रकारों पर समर्थन और प्रतिरोध स्तर तैयार किया जा सकता है। मैं हमेशा जापानी कैंडलस्टिक्स के साथ व्यापार करने की सलाह देता हूं। वे बहुत पारदर्शी और अधिकांश हैं रणनीतियों स्पष्ट रूप से दिखाई दे रहे हैं। हालांकि, यदि आप अन्य प्रकार के मूल्य चार्ट पसंद करते हैं, तो आप समर्थन और प्रतिरोध लाइनों का उपयोग करने में सक्षम होंगे।
समर्थन और प्रतिरोध की लाइनें मूल्य पट्टियों द्वारा गठित गर्त और चोटियों के अनुरूप हैं। वे महत्वपूर्ण बिंदुओं को इंगित करते हैं जिसमें व्यापारियों को कार्रवाई में कूदना चाहिए। पंक्ति जो चढ़ाव को जोड़ती है उसे समर्थन कहा जाता है और जो ऊँचाइयों से जुड़ता है वह प्रतिरोध है। ग्राफ और बोतल पर सबसे ऊपर वित्त विश्व कानून है जो विक्रेता और आपूर्ति की आपूर्ति करता है मांग खरीदार का। समर्थन और प्रतिरोध का स्तर निवेशकों को खरीदने या बेचने के बारे में अपने निर्णयों में मार्गदर्शन कर सकता है। कीमत उन बॉटम्स और टॉप्स का सम्मान करती है जो पहले बने थे।
समर्थन या प्रतिरोध स्तर तक पहुंचने के बाद कीमत कैसे व्यवहार करेगी, इसकी दो संभावनाएं हैं। यह या तो रिबाउंड हो सकता है या लाइन के माध्यम से टूट सकता है। और व्यापारी को उसके अनुसार कार्य करना चाहिए।
समर्थन या प्रतिरोध स्तरों से मूल्य विद्रोह
मूल्य हर समय गर्त और चोटियों का निर्माण करता है। जब हमारे पास चार्ट पर तैयार किया गया समर्थन या प्रतिरोध होता है, तो हम अनुमान लगा सकते हैं कि अगली बार कीमत कितनी दूर जाएगी। यह काफी संभव है कि यह उसी स्तर से पलटाव करेगा जैसा उसने पहले किया था। इस तरह, एक चैनल बनाया जाता है जिसमें मूल्य ऊपर और नीचे बढ़ रहा है।
इस तरह के रिबॉइड्स ट्रेडिंग पदों को खोलने के अवसर पैदा करते हैं। जब कीमत निचली सीमा पर आती है, तो यह खरीदने का संकेत देता है। एक स्थिति ऊपरी रेखा के पास कीमत के रूप में लंबे समय तक रह सकती है। और अगर कीमत प्रतिरोध स्तर तक जाती है, तो यह बेचने का समय है। जैसे ही कीमत कम रेखा तक पहुंचती है, स्थिति को बंद कर दिया जाना चाहिए।
समर्थन / प्रतिरोध के रूप में ट्रेंड लाइन्स
ट्रेंड लाइन्स झुकी हुई लाइनें हैं जो ट्रेंड की दिशा दिखा रही हैं। स्थानीय चढ़ाव अपट्रेंड के दौरान ट्रेंड लाइन के लिए एक आधार समर्थन और प्रतिरोध हैं और स्थानीय उच्चतर डाउनट्रेंड के दौरान उपयोग किए जाते हैं। हालांकि, ट्रेंड लाइनें न केवल मूल्य दिशा को इंगित करती हैं, बल्कि इसका उपयोग गतिशील समर्थन या प्रतिरोध स्तर के रूप में भी किया जा सकता है।
प्रवृत्ति लाइनों के पूरक के लिए आप क्षैतिज समर्थन और प्रतिरोध स्तर शामिल कर सकते हैं। इस तरह के कदम से आपको ट्रेडिंग रणनीति विकसित करने में मदद मिल सकती है।
समर्थन और प्रतिरोध स्तरों से मूल्य ब्रेकआउट
समर्थन और प्रतिरोध स्तर उन सीमाओं का गठन कर रहे हैं जिनके भीतर मूल्य थोड़ी देर के लिए उछल रहा है। लेकिन अंत में, कीमत उनके माध्यम से टूट जाएगी। इसे एक मजबूत प्रवृत्ति और एक ही समय में अच्छे व्यापारिक अवसरों की घोषणा के रूप में देखा जा सकता है। फिर भी, ब्रेकआउट के आधार पर व्यापार करना थोड़ा अधिक कठिन है। यह आवश्यक है कि व्यापारी अपने मौके को नजरअंदाज न करने के लिए बहुत लंबे समय के लिए मूल्य चार्ट को ध्यान से देखता है।
ऐसे व्यापारी हैं जो मूल्य की वापसी तक इंतजार करना पसंद करते हैं और फिर व्यापार में प्रवेश करते हैं। रिट्रेसमेंट तब होता है जब मूल्य समर्थन या प्रतिरोध स्तरों से टूट जाता है, लेकिन उसके बाद, यह दिशा बदलता है और दूसरी तरफ से समर्थन / प्रतिरोध के लिए आता है। हालांकि, यह एक छोटी चाल है, और यह ट्रैक पर वापस आ गया है। यह कई निवेशकों के लिए एक अच्छा प्रवेश संकेत माना जाता है।
क्या यह एक सच्चा ब्रेकआउट है या सिर्फ एक फर्जीवाड़ा है?
कभी-कभी, बाजार अपेक्षा के अनुरूप व्यवहार नहीं करता है। समर्थन / प्रतिरोध स्तर खींचे जाने के साथ और मूल्य लाइनों तक पहुँचने और उन्हें नीचे या ऊपर से अपने रास्ते पर पार करने से, हम ब्रेकआउट की आशा करेंगे। और सबसे अधिक बार यही होता है। लेकिन कुछ मौकों पर, कीमत पूर्व दिशा को जारी रखने के बजाय वापस चली जाएगी। इसे ही हमने फर्जीवाड़ा कहा।
यह पता लगाने का सबसे अच्छा तरीका है कि क्या यह एक ब्रेकआउट या नकली है, बाजार का गहन विश्लेषण करना है। एक मोमबत्ती देखो जो ब्रेकआउट का अनुसरण करता है। जब यह विपरीत दिशा में बनता है, तो आप नकली की उम्मीद कर सकते हैं।
यही कारण है कि कई व्यापारी समर्थन / प्रतिरोध के माध्यम से मूल्य के टूटने के साथ ही व्यापार में भाग लेने की तुलना में स्थिति में प्रवेश करने के लिए मूल्य की मुद्राओं का इंतजार करेंगे।
समर्थन और प्रतिरोध स्तर बड़े पैमाने पर मनोविज्ञान पर आधारित हैं। किसी विशिष्ट समय के दौरान मूल्य के पिछले व्यवहार का विश्लेषण किया जाता है और निष्कर्ष निकाला जाता है। इसी तरह की हरकत होने की उम्मीद है। कीमत एक ही सीमा में गिरने की संभावना है।
समर्थन और प्रतिरोध स्तर तकनीकी विश्लेषण उपकरण है जो जानने योग्य है। यह सफलता की गारंटी नहीं दे सकता है, लेकिन यह आपको इसके करीब ले जा सकता है। इसे बुद्धिमानी से उपयोग करो। अगर कुछ समाचार रिलीज की घोषणा की जाती है तो हमेशा आर्थिक कैलेंडर की जांच करें। वे बाजार की स्थिति में हस्तक्षेप कर सकते हैं और ऐसे क्षणों में व्यापार से बचना बेहतर है।
On कई मंच, आपको एक विशेष सुविधा मिलेगी जिसे डेमो या प्रैक्टिस अकाउंट कहा जाता है। यह आमतौर पर नि: शुल्क है और आभासी नकदी के साथ जमा होता है। नई रणनीतियों को पेश करने के लिए इसका उपयोग करें। जांचें कि समर्थन और प्रतिरोध स्तर कैसे काम करते हैं।
समर्थन और प्रतिरोध उलट
कई व्यापारी जो तकनीकी विश्लेषण का उपयोग करते हैं, वे वाक्यांशों को सुनते हैं जो सुझाव देते हैं कि “टूटे समर्थन स्तर प्रतिरोध का एक भविष्य क्षेत्र बन जाएगा” या “पिछले स्तर का प्रतिरोध एक समर्थन बन जाएगा।” शुरुआती व्यापारियों के लिए, इस ध्वनि की तरह वाक्यांश, जैसे वे किसी अन्य भाषा में बोले जाते हैं, और यहां तक कि कई अनुभवी व्यापारी इस पेचीदा भूमिका को पूरी तरह से समझते या सराहना नहीं करते हैं। यह लेख समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के महत्व पर प्रकाश डालने का प्रयास करेगा और यह स्पष्ट करेगा कि व्यापारियों को विशेष भूमिका क्यों करनी चाहिए जब वे भूमिकाएं उलटते हैं।
मूल बातें
समर्थन और प्रतिरोध के बीच भूमिका को उलट समझने के लिए, आपको पहले इन महत्वपूर्ण अवधारणाओं की बुनियादी समझ होनी चाहिए। समर्थन और प्रतिरोध तकनीकी व्यापारियों द्वारा उपयोग किए जाने वाले शब्द हैं जो विशिष्ट मूल्य स्तरों को संदर्भित करते हैं जिन्होंने व्यापारियों को एक निश्चित दिशा में अंतर्निहित परिसंपत्ति की कीमत को धक्का देने से रोका है।
उदाहरण के लिए, मान लें कि एबीसी स्टॉक ने पिछले कुछ महीनों में कई बार आरोही ट्रेंडलाइन से नीचे गिरने का प्रयास किया है, लेकिन हालांकि कीमत कई बार इस रेखा के करीब पहुंच जाती है, लेकिन यह इसके नीचे जाने में विफल रहता है। इस मामले में, ट्रेंडलाइन को एक समर्थन स्तर के रूप में जाना जाता है क्योंकि यह एक मूल्य स्तर से मेल खाती है जहां अधिकांश निवेशक परिसंपत्ति खरीदने में सहज महसूस करते हैं, जिससे बाजार में कीमतों में भारी गिरावट आने से बचती है। दूसरी ओर, व्यापारी यह बताने के लिए प्रतिरोध का उपयोग करते हैं कि किसी परिसंपत्ति की कीमत को दिए गए मूल्य स्तर से ऊपर जाने में कठिनाई होती है, जो तब परिसंपत्ति की कीमत में गिरावट के लिए मजबूर करती है।
समर्थन और प्रतिरोध के बारे में सबसे दिलचस्प घटनाओं में से एक तब होता है जब अंतर्निहित परिसंपत्ति की कीमत अंततः एक पहचान समर्थन या प्रतिरोध स्तर से बाहर तोड़ने और जाने में सक्षम होती है। जब ऐसा होता है, तो पिछले स्तर के समर्थन को अपनी भूमिका बदलने और अल्पकालिक प्रतिरोध का एक नया क्षेत्र बनने के लिए यह असामान्य नहीं है। जैसा कि आप नीचे दिए गए चार्ट से देख सकते हैं, बिंदीदार रेखा उस मूल्य का प्रतिनिधित्व करती है जो बिंदु 1 और 2 पर मूल्य आंदोलन को फैलाने में सक्षम था, लेकिन यह समर्थन प्रतिरोध में बदल समर्थन और प्रतिरोध जाता है, जैसे ही कीमत 3 से नीचे आती है, जैसा कि अंक 3 और 4 द्वारा चित्रित किया गया है ।
इस प्रक्रिया के विपरीत तब होता है जब मूल्य प्रतिरोध से ऊपर टूट जाता है। जैसा कि आप नीचे दिए गए आंकड़े में देख सकते हैं, अंक 1 और 2 मूल्य अवरोधों के रूप में शुरू होते हैं, लेकिन एक बार बैल बिंदीदार रेखा से ऊपर की कीमत को धक्का देने में सक्षम होते हैं, यह समर्थन का एक क्षेत्र बन जाता है (अंक 3 और 4 द्वारा सचित्र)।
यह वास्तव में होता है?
समर्थन और प्रतिरोध की बदलती भूमिकाओं के बारे में जानने वाले कई व्यापारी अक्सर बहुत संदेह करते हैं और विश्वास नहीं करते कि सैद्धांतिक आंकड़ों में दिखाई गई अवधारणाएं वास्तव में होती हैं। हालांकि, रिवर्सल वास्तव में अक्सर होते हैं, यहां तक कि स्टॉक मार्केट में सबसे बड़े नामों के चार्ट पर भी जैसे एक्सॉनमोबिल, वॉलमार्ट और यहां तक कि डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज (डीजेआईए)।
आइए कुछ वास्तविक उदाहरण देखें जो कई साल पहले बाजारों में हुए थे। जैसा कि आप नीचे दिए गए आंकड़े में देख सकते हैं, बैल 2006 के पहले कई महीनों के लिए ट्रेंडलाइन के नीचे डीजेआईए को फिसलने से रोकने में सक्षम थे, लेकिन यह रैली निर्णायक समय पर आई, जब सूचकांक मई के ट्रेंडलाइन के समर्थन में नीचे बंद हुआ 17, 2006. ट्रेंडलाइन के नीचे के ब्रेक का उपयोग व्यापारियों द्वारा यह सुझाव देने के लिए किया गया था कि वे उम्मीद कर सकते हैं कि पूर्व समर्थन प्रतिरोध का एक क्षेत्र बन सकता है यदि बैल फिर से उच्च मूल्य पर धक्का देकर प्रतिक्रिया करते हैं। जैसा कि आप देख सकते हैं, टूटी हुई ट्रेंडलाइन प्रतिरोध का एक क्षेत्र बन गई और एक प्रमुख कारक था जिसके कारण अगले महीनों में 5% की गिरावट आई।
रोल रिवर्सल घटना का एक और दिलचस्प उदाहरण नीचे दिए गए आंकड़े में तेल विशाल एक्सॉन-मोबिल (एक्सओएम) के चार्ट पर देखा जा सकता है। ध्यान दें कि 2005-2006 के दौरान $ 65 के स्तर ने शेयर की कीमत को दो अलग-अलग मौकों पर अधिक बढ़ने से कैसे रोका। पूर्व $ 65 प्रतिरोध $ 65 लाइन के ऊपर ब्रेक के बाद समर्थन बन जाता है जो जुलाई 2006 के मध्य में हुआ था। इस मामले में, तकनीकी व्यापारी इस स्टॉक पर एक स्थिर दृष्टिकोण बनाए रखेंगे, जब तक कि वे XOM $ 65 के नए समर्थन से नीचे नहीं आते, जिस स्थिति में वे फिर से प्रतिरोध का क्षेत्र बनने के लिए पूर्व समर्थन के लिए देखेंगे।
वॉल-मार्ट इंक (के अंतिम उदाहरण WMT क्योंकि इन दो चार्ट उदाहरण देकर स्पष्ट करना है कि एक समर्थन / प्रतिरोध स्तर शेयर बाजार पर सबसे उच्च पीछा कंपनियों में से कुछ पर अपनी भूमिका बदल सकते हैं), XOM चार्ट के समान है। नीचे दिए गए उदाहरण में, आप देख सकते हैं कि $ 51 के स्तर ने भालुओं को 2004 के अधिकांश समय में वॉलमार्ट के शेयरों की कीमत को कम करने से रोक दिया था, लेकिन 2005 के प्रारंभ में भालू ने इसके नीचे के शेयरों को भेजने के बाद जल्दी से प्रतिरोध का प्रतिरोध किया। कई तकनीकी व्यापारियों ने जारी रखा 2006 के बहुमत के लिए शेयरों की कीमत 51 डॉलर के स्तर के करीब पहुंचने पर वॉलमार्ट पर पूरा ध्यान देना क्योंकि यह स्तर एक प्रभावशाली कारक साबित हुआ है जो वॉलमार्ट के शेयर की कीमत की दीर्घकालिक दिशा को प्रभावित करता है।
तल – रेखा
कई तकनीकी या अन्य अल्पकालिक व्यापारी अपने कैरियर में शुरुआती समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के बारे में सीखते हैं। फिर भी, इनमें से कुछ व्यापारी पूरी तरह से पेचीदा भूमिका को पूरी तरह से नहीं सीखते या समझते हैं, जो एक बार होने वाली परिसंपत्ति की कीमत इन महत्वपूर्ण स्तरों में से एक से आगे निकल जाती है। पलटवार करने वाली भूमिकाओं की अवधारणा में आलोचकों की अपनी हिस्सेदारी है, जो यह नहीं मानते कि यह अवधारणा वास्तविक दुनिया में खुद को प्रस्तुत करती है, लेकिन जैसा कि ऊपर दिखाया गया है, यह घटना शेयर बाजार के कुछ सबसे प्रसिद्ध नामों के चार्ट पर पाई जा सकती है। ।